פרלמנט הסוכנים של אתר ice והפניקס מעלה הילוך – בכל פינה ננתח ביחד עם 5 אנשי מקצוע סוגיה כלכלית-פיננסית הנוגעת לתחום ההשקעות. והפעם: מה הופך את מדד ה-S&P 500 לפופולארי עבור המשקיעים הישראלים?
אתר www.ice.co.il , בשיתוף הפניקס
אלעד יחזקאל (מימין), רועי גפן, ניב פרגל, ירון משיח, דוד כהן (צילום פרטי, תומר שלום, סטודיו תומאס באדיבות קבוצת יו-פירסט, באדיבות דוד כהן Delta – בית לתכנון פיננסי)
פרלמנט הסוכנים של אתר ice הפניקס הוא מדור חדש, במסגרתו מנתחים 5 סוכנים סוגיה כלכלית-פיננסית הנוגעת לתחום ההשקעות ועשויה להעסיק את ציבור המשקיעים הישראלי. הפינה השנייה פינה מספר 2 של הפרלמנט עומדת בסימן מדד ה-S&P 500 האמריקאי – מדד ניירות ערך הכולל מניות של 500 תאגידים – אשר הפך בשנה האחרונה לפופולארי בקרב רבים מהמשקיעים בישראל. מה הופך את המדד לאפיק מבוקש, ומה נדרש להביא בחשבון לפני שניגשים להשקעה? פרלמנט הסוכנים עם התשובות.
אלעד יחזקאל
מתכנן פיננסי, פנסיוני וביטוח
"S&P 500 ממלא תפקיד מרכזי כמעט בכל תיק השקעות – הן במוצרים הפנסיוניים והן בכספים פנויים. כמדד מבוקש, אני מאמין שנכון לשלב אותו בניהול ההשקעות – אך עם זאת, מדד זה לדעתי לא יכול לעמוד לבדו בתיק ההשקעות. היות ורמת הסיכון בו גבוהה, עם חשיפה רבה למניות ומט"ח, יהיה נבון יותר לפזר את ההשקעה גם גאוגרפית וגם סקטוריאלית באופן יחסי.
כבעל מקצוע בשוק ההון, וכמי שחי את עולמות המדדים וקרנות הסל ברמה היומיומית במשך יותר מ-15 שנה, אני יכול לומר שתפקידו של מתכנן פיננסי מקצועי הוא לבחון לא רק את המדדים, אלא גם את החברות השונות שבאמצעותן מתבצעת ההשקעה. אני סבור כי שילוב נכון של מוצרים פאסיביים יחד עם ניהול השקעות אקטיבי, צפוי לתת ללקוח ערך מהותי יותר לאורך זמן ובהתאמה מרבית לצרכיו
דוד כהן, שותף ב-Delta – בית לתכנון פיננסי
מבחינתי, כלל ראשון בהשקעות וניהול סיכונים הוא פיזור. מדוע? כל עוד אין לנו כדור בדולח, לעולם לא נדע מה יהיה המדד או המדינה בה ירשמו הביצועים הטובים ביותר. כמו שאני דואג שלקוחותיי יהיו מנוהלים במספר בתי השקעות, כך אני נוהג גם בחלוקת ניהול ההשקעות בין המדדים השונים.
להיות חשוף למדד אחד בלבד, זו טעות לדעתי – ולמרות שמדד ה-S&P 500 הניב תשואות מעולות בשנה האחרונה, זה כמובן לא מעיד על העתיד. בהקשר הזה חשוב לזכור שקיימים….