קרנות ההשתלמות במסלול מניות שוב עקפו את מסלול S&P500 ועלו עד כ 22.5%+ מתחילת השנה – כמה עלו באוקטובר ?
אבי ברקוביץ, משנה למנהל השקעות ראשי מיטב גמל ופנסיה, אתר FUNDER.CO.IL
אוקטובר 2025: המומנטום החיובי נמשך, ושנת 2025 מסתמנת כאחת השנים המיטיבות עם חוסכי קופות הגמל, ההשתלמות והפנסיה.
התשואה הממוצעת של קופות הגמל באוקטובר: 1.5%.
ינואר-אוקטובר 2025: 12.8%.
הערכת מיטב היא, שקופות הגמל וקרנות ההשתלמות הכלליות יציגו באוקטובר 0252 תשואה נומינלית (ברוטו) ממוצעת של 1.5%. טווח התשואות של כלל הקופות אמור לנוע במנעד של בין תשואה של 1.2% לבין תשואה של 1.8%.
בחודש אוקטובר נרשמו עליות שערים במניות בישראל ובעולם, ובאיגרות החוב הקונצרניות והממשלתיות בישראל מה שתרם לתשואה החיובית של הקופות. מנגד, היחלשות המט"ח גרעה כ-0.3% מתשואות הקופות.
שוקי המניות בעולם הציגו עליות שערים (עד ה-30.10 שהוא היום האחרון לסגירת החודש במרבית קופות הגמל).
בארה"ב: מגמה חיובית, כאשר מדד הדאו עלה ב-2.4%, מדד ה-S&P עלה ב-2.0% ואילו מדד הנאסד"ק עלה בשיעור חד של 4.1%.
גם באירופה נרשמו עליות שערים: ה-DAX הגרמני עלה ב-1.6%, ה-CAC הצרפתי עלה ב-3.3% וה-Eurostoxx 50 עלה ב-3.0%.
מדד הניקיי ביפן עלה בשיעור חד במיוחד של 13.9%.
המדד העולמי של השווקים המתפתחים עלה אף הוא בשיעור של 4.9%.
כל אלו במונחי מטבע של אותן מדינות.
בשוק המניות בארץ נרשמו עליות שערים: מדד ת"א 35 עלה ב…..
מדד איגרות החוב הממשלתיות עלה ב-1.2%, כאשר איגרות החוב הצמודות למדד עלו ……
שוקי המניות בעולם הציגו עליות שערים.
בארה"ב: מדד ה-500 S&P עלה ב-16.0% ומדד הנאסד"ק עלה ב-22.1%. עם זאת, היחלשות הדולר מול השקל בשיעור של 10.7% מחקה חלק ניכר מן התשואות הללו במונחים שקליים.
באירופה נרשמו עליות שערים חדות: מדד ה-DAX הגרמני עלה ב-21.1%, ה-CAC הצרפתי עלה ב-10.5% וה-Eurostoxx 50 עלה בשיעור של 16.4%.
ביפן: מדד הניקיי עלה בשיעור תלול